應收賬款在一年以內的視為正常，如果超過一年，則視其情況而定，是否因為合同約定的情況等，認真分析其產生的原因
若明顯無任何原因，而無法收回，則計提壞賬準備。相應的在所有者權益上要反應，即在資本公積或者未分配利潤上沖減。
通過存貨觀察其銷售經營情況好壞，如果其存貨明顯的長期未銷售產品，則對其存貨數值扣減，防止其虛增資產。
貨幣資金含公司存款、現金及未入賬的票據，及3個月內到期的債券等
其他應收款：一種情況——注冊資本為100萬，實收資本為10萬，則余下的90萬， 計入其他應收款科目。若逾期不還，是抽逃資本金的可能較大。
短期借款：較多情況為流動資金借款
主營業務收入凈額為主營業務收入扣減銷售折扣和折讓后的余額。
現金凈流量含三種情況：經營活動產生的現金凈流量、投資活動產生的、籌資活動產生的。
現金及現金等價物凈增加額余額為正，無論金額大小，表示該公司經營情況正常，有充足的現金流，若為負，則表明其經營情況不正常。
有效資產不等于資產總額，不含計提的壞賬準備、不能銷售的存貨、固定資產折舊
除國務院財政、稅務主管部門另有規定外，固定資產計算折舊的最低年限如下：
（一）房屋、建筑物，為20年；
（二）飛機、火車、輪船、機器、機械和其他生產設備，為10年；
（三）與生產經營活動有關的器具、工具、家具等，為5年；
（四）飛機、火車、輪船以外的運輸工具，為4年；
（五）電子設備，為3年。
速動資產和流動資產的區別：
流動資產包括現金、應收賬款、存貨等，存貨分為在制品、成品、原料
速動資產=貨幣資金+短期投資+應收賬款+其他應收款+應收票據+預付賬款
速動資產+存貨=流動資產
利息保障倍數（企業支付利息能力）=（利潤總額+利息費用）/利息費用，必須大于1，金融機構的債權才能得到保障。利息費用 是指本期發生的全部應付利息，包括財務費用中的利息費用，計入固定資產成本的資本化利息。資本化利息雖然不在損益表中扣除，但仍然是要償還的。
凈資產收益率=凈利潤/所有者權益，表示公司對股東投入資本的利用效率。
流動比率=流動資產/流動負債，
速動比率=（流動資產—存貨）/流動負債
表示速動比率的高低能直接反映企業的短期償債能力強弱，它是對流動比率的補充，并且比流動比率反映得更加直觀可信。如果流動比率較高，但流動資產的流動性卻很低，則企業的短期償債能力仍然不高。都是衡量企業償還短期負債能力的指標，但是由于存貨變現能力在流動資產中最差，而且可能成本與市場價值偏差較大，所以把它減掉計算出的速動比率說服力更強。
償債能力是指企業償還到期債務的能力.能否及時償還到期債務,是反映企業財務狀況好壞的重要標志.
企業償債能力包括短期償債能力和長期償債能力兩個方面.
短期償債能力是指企業以流動資產償還流動負債的能力,反映企業償付日常到期債務的實力;
長期償債能力是指企業有無足夠的能力償還長期負債的本金和利息.
企業償債能力分析主要運用以下財務比率指標.
(1)流動比率.流動比率是指企業流動資產與流動負債的比率,計算公式為:
流動比率=流動資產÷流動負債
為了便于說明,下面有關財務比率指標的計算舉例將以上述遠大股份有限公司的2001年度資產負債表和利潤表資料為依據.因此,遠大股份有限公司2001年年初和年末的流動比率可計算如下:
年初流動比率=9502800÷5302800=1.792
年末流動比率=8278670÷3145299.7=2.632
流動比率是衡量短期債務清償能力最常用的比率,是衡量企業短期風險的指標.從該指標的計算可見:流動比率越高,說明資產的流動性越大,短期償債能力越強.不過,由于各行業的經營性質不同,對資產的流動性的要求也不同.例如,商業零售企業所需的流動資產,往往要高于制造企業,因為前者需要在存貨方面投入較大的資金.另外,企業的經營和理財方式也影響流動比率.比如,采用寬松信用政策,以賒銷為主的企業,其所需的流動比率就高于那些以現金銷售為主的企業.
一般認為流動比率不宜過高也不宜過低,應維持在2:1左右,因而也稱之為2與1比率.過高的流動比率,說明企業有較多的資金滯留在流動資產上未加以更好的運用,如出現存貨超儲積壓,存在大量應收賬款,擁有過分充裕的現金等,資金周轉可能減慢從而影響其獲利能力.有時,盡管企業現金流量出現紅字,但是企業可能仍然擁有一個較高的流動比率.
(2)速動比率.是指速動資產同流動負債的比率,它反映企業短期內可變現資產償還短期內到期債務的能力.速動比率是對流動比率的補充.計算公式如下:
速動比率=速動資產÷流動負債
速動資產是企業在短期內可變現的資產,等于流動資產減去存貨后的金額,包括貨幣資金,短期投資和應收賬款等.存貨是企業流動資產中流動性最差的一種,其變現不僅要經過銷貨和收賬兩道手續,而且存貨中還會發生一些損失.因此,在分析中將存貨從流動資產中減去,可以更好地表示一個企業償還短期債務的能力.
根據表所舉遠大股份有限公司2001年12月31日資產負債表的資料,可計算該公司年初,年末的速動比率如下:
年初速動比率=(流動資產-存貨)÷流動負債
=(9502800-5160000)÷5302800=0.819年初速動比率=(流動資產-存貨)÷流動負債
=(8278670-5149400)÷3145299.7=0.995一般認為速動比率應維持在1:1左右較為理想,它說明1元流動負債有1元的速動資產做保證.如果速動比率大于1,說明企業有足夠的能力償還短期債務,但同時也說明企業擁有過多的不能獲利的現款和應收賬款;如果速動比率小于1,企業將會依賴出售存貨或舉借新債償還到期債務,這就可能造成急需售出存貨帶來的削價損失或舉借新債形成的利息支出.
如同流動比率,各企業的速動比率應該根據行業特征和其他因素加以評價.在對速動比率進行分析時,要注重應收帳款變現能力這一因素的分析.
(3)現金比率.現金比率是指企業現金與流動負債的比率,反映企業的即刻變現能力.這里所說的現金,是指現金及現金等價物，即經營活動現金凈流量.這項比率可顯示企業立即償還到期債務的能力.其計算公式為:
現金比率=現金÷流動負債=經營活動現金凈流量÷流動負債
根據資料,假設遠大股份有限公司無現金等價物,則該公司年初,年末的現金比率如下:
年初現金比率=2812600÷5302800=0.53
年末現金比率=1630870÷3145299.7=0.52
這項指標近幾年隨著現金流量信息在財務分析中受到的關注而被日益重視,運用它可以更準確地評價企業短期的償還能力. 現金等價物是指企業持有的期限短、流動性強、易于轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。現金等價物的主要特點是流動性強，并可隨時轉換成現金的投資。通常指購買在三個月或更短時間內即到期或即可轉換為現金的投資，如企業于1998年12月1日購入1996年1月1日發行的期限為三年的國債，購買時還有一個月到期，這項短期投資應視為現金等價物
(4)資產負債率.資產負債率也稱負債比率或舉債經營比率,是指負債總額對全部資產總額之比,用來衡量企業利用債權人提供資金進行經營活動的能力,反映債權人發放貸款的安全程度.計算公式為:
資產負債率=負債總額÷資產總額×100%
根據資料,可計算遠大股份有限公司年初,年末資產負債率如下:
年初資產負債率=6502800÷16802800×100%=38.70%
年末資產負債率=5465299.7÷16116670×100%=33.91%
從以上計算可見,該公司資產負債率年末較年初為低.企業的資金是由所有者權益和負債構成的,一般來講,企業的資產總額應大于負債總額,資產負債率應小于100%.如果企業的資產負債率較低(50%以下),說明企業有較好的償債能力和負債經營能力.
在企業資產凈利潤率高于負債資本成本率的條件下,企業負債經營會因代價較小使所有者的收益增加.因此,所有者總希望利用負債經營得到財務杠桿利益,從而提高資產負債率.但債權人希望企業的資產負債率低一些,因為債權人的利益主要表現在權益的安全方面.如果企業的資產負債率等于甚至大于100%,說明企業資不抵債,債權人為維護自己的利益可向人民法院申請企業破產.可見,企業負債經營要適度.
(5)有形資產負債率.有形資產負債率是指企業負債總額與有形資產總額的比率,計算公式為:
有形資產負債率=負債總額÷(資產總額-無形資產凈值)×100%
這項指標是資產負債率的延伸,是一項更為客觀地評價企業償債能力的指標.企業的無形資產如商標,專利權,非專利技術,商譽等,不一定能用來償還債務,可以將其視為不能償債的資產,從資產總額中扣除.這項指標的作用及其分析方法與資產負債率基本相同.這里應注意,在資產總額中若待攤費用和長期待攤費用的金額較大,在計算該指標時也應從資產總額中扣除.根據表資料,計算遠大股份有限公司年初,年末有形資產負債率如下:
年初有形資產負債率=6502800÷(16802800-1200000-200000)×100%=42.22%
年末有形資產負債率=5465299.7÷(16116670-1080000)×100%=36.35%
(6)產權比率.產權比率也稱負債對所有者權益的比率,是指企業負債總額與所有者權益總額的比率.這一比率是衡量企業長期償債能力的指標之一,其計算公式如下:
產權比率=負債總額÷所有者權益總額×100%
產權比率用來表明由債權人提供的和由投資者提供的資金來源的相對關系,反映企業基本財務結構是否穩定.一般來說,所有者提供的資本大于借入資本為好,但也不能一概而論.該指標同時也表明債權人投入的資本受到所有者權益保障的程度,或者說是企業清算時對債權人利益的保障程度.（數值越小越好）另一方面，產權比率越低表明企業自有資本占總資產的比重越大，從而其資產結構越合理，長期償債能力越強，反映了企業自有資金償還全部債務的能力，因此它又是衡量企業負債經營是否安全有利的重要指標。當企業的資產收益率大于負債成本率即籌資所產生的利息率，金額估計為財務成本時，負債經營有利于提高資金收益率（凈資產收益率：資本收益率越高，說明企業自有投資的經濟效益越好，投資者的風險越少，值得投資和繼續投資），獲得額外的利潤，這時的產權比率可適當高些。產權比率高，是高風險、高報酬的財務結構；產權比率低，是低風險、低報酬的財務結構。產權比率與資產負債率對評價償債能力的作用基本一致，只是資產負債率側重于分析債務償付安全性的物質保障程度，產權比率則側重于揭示財務結構的穩健程度以及自有資金對償債風險的承受能力
根據表資料,計算遠大股份有限公司年初,年末產權比率如下:
年初產權比率=6502800÷10300000×100%=63.13%
年末產權比率=5465299.7÷10651370.3×100%=51.31%
計算結果表明,該公司產權比率年末較年初下降了11.82%,說明債權人投入的資金受到所有者權益保障的程度提高了11.82%,這對債權人來說顯然是有利的.
該公司連續兩年的凈資產收益率均超過了行業最高標準，2009年達到0.25，2010年達到0.26，說明企業自有投資的經濟效益越好，投資者的風險越小，值得繼續投資。負債成本率即當期地銀行借款利率、債券等利率的加權平均數，當凈資產收益率大于負債成本率時，那么該企業負債經營有利于擴大經營利潤。為此，從目前該公司所反映的數據來看，其產權比率所反映的結果來看，2009年為81%，2010年為89%，即2010年債權人投入的資金在該公司所有者權益保障的程度較2009年低。但是，該公司的凈資產收益率高于其當期的借款利率，負債經營有利于進一步擴大利潤，對債權人的權益有保障。
(7)已獲利息倍數（利息保障倍數）.已獲利息倍數是指企業息稅前利潤與利息費用的比率,反映企業用經營所得支付債務利息的能力,其計算公式如下:
已獲利息倍數=息稅前利潤÷利息費用
=(利潤總額+利息費用)÷利息費用
公式中利息費用是支付給債權人的全部利息,包括財務費用中的利息和計入固定資產的利息。息稅前利潤是指企業支付利息和繳納所得稅之前的利潤.
一般來說,已獲利息倍數至少應等于1.這項指標越大,說明支付債務利息的能力越強.就一個企業某一時期的已獲利息倍數來說,應與本行業該項指標的平均水平比較,或與本企業歷年該項指標的水平比較,評價企業目前的指標水平.
根據表的資料,假定遠大股份有限公司2001年度利潤表中的財務費用全部為利息費用,則計算該公司2001年度的已獲利息倍數如下:
已獲利息倍數=(620600+83000)÷83000=8.48
財務費用——指企業在生產經營過程中為籌集資金而發生的各項費用。包括企業生產經營期間發生的利息支出（減利息收入）、匯兌凈損失（有的企業如商品流通企業、保險企業進行單獨核算，不包括在財務費用）、金融機構手續費，以及籌資發生的其他財務費用如債券印刷費、國外借款擔保費、等。但在企業籌建期間發生的利息支出，應計入開辦費；與購建固定資產或者無形資產有關的，在資產尚未交付使用或者雖已交付使用但尚未辦理竣工決算之前的利息支出，計入購建資產的價值；清算期間發生的利息支出，計入清算損益。
資產報酬率=（凈利潤/資產平均總額）×100％，其中，資產平均總額=（期初資產總額+期末資產總額）/2。
這一指標反映了企業總資產獲取收益的能力。但是，資產占用的資金來源包括了兩部分，一是屬于股東的資金，即所有者權益（或股東權益，下同），為企業自有資金，一是來源于債權人提供的資金，為企業借入資金，這部分資金對企業而言，雖然可以暫時占用，但卻需要償還甚至是需要付息的。所以，資產報酬率不能夠反映出企業自有資金獲取收益的能力。 凈資產報酬率=（凈利潤/平均凈資產額）×100％，其中，平均凈資產額=（期初所有者權益額+期末所有者權益額）/2。
這個指標，克服了資產報酬率的不足，反映了企業自有資金獲取收益的能力，更能體現出企業管理層的經營管理水平。 總資產報酬率總資產報酬率=利潤總額+利息支出/平均資產總額 ×100%
他反映了企業利用全部經濟資源獲利能力的狀況。比率高，表明企業資產利用率高。 凈資產回報率公式：凈資產收益率=凈利潤/平均凈資產
這個指標反映企業股東獲取投資報酬的高低。 凈資產收益率＝資產報酬率×平均權益乘數
投資報酬率 投資包含所有者權益+及債務投入
凈資產報酬率 凈資產為所有者權益
